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五洲交通(600368)经营总结    年份:
截止日期2020-12-31
信息来源2020年度报告
经营评述
    经营情况讨论与分析
    一、经营情况讨论与分析
    2020年,公司在董事会的统筹部署下,扎实推进“稳基础、育核心、促关联”产
    业布局成型,统筹谋划,精准施策,一手抓疫情防控,一手抓复工复产,聚焦主业强化改革发展,提升上市公司发展质量,较好实现了疫情防控和生产经营双胜利目标。
    (一)统筹推进,疫情防控和复工复产大局保障有力
    新冠肺炎疫情发生以来,五洲交通党委团结带领全体党员干部职工,坚决落实自治区党委、政府决策部署,科学统筹疫情防控和生产经营,主动承担国有企业社会责任,为全区打赢疫情防控阻击战做出了应有贡献,万通公司荣获“全国物流行业抗疫先进企业”荣誉,金桥公司荣获“中物联冷链委新冠肺炎疫情防控工作先进集体”荣
    誉。一是保持运营路段安全畅通。按照交通运输部疫情防控要求,织密疫情防控和安
    全保畅“责任网”“防控网”“宣传网”“保障网”四张网,保证了组织领导到位、排查管控到位、道路保畅到位、宣传引导到位、物资保障到位,为我区疫情防控和物资运输做出了应有贡献。二是守好首府菜篮子。作为南宁市最大的蔬菜批发市场,疫情发生以来,金桥物流园全体干部职工坚守一线,协助广大商户恢复经营,疫情防控期间市场蔬菜日均供应量达 1600多吨,水果交易量 60多吨,粮油储存量 6000多吨,冷库猪肉等冻品 10000 多吨,在确保首府“菜篮子”产品供得上、不断档、不涨价的同时,还输送到河池、防城港等 6市,最大限度保证果蔬等农副产品供应。三是积极落实减免政策。积极落实国务院关于免收通行费政策及自治区关于租金减免政策,帮助产业链中小微企业纾困,带动复工复产。四是全力推动复工复产。及时推动公路运营、园区经营、地产开发等各项生产复工复产,在确保经营场所范围内零感染的同时,实现疫情防控和经营效益双胜利。
    (二)优化产业布局,为增强上市公司融资功能铺平道路
    五洲交通根据自身发展需要,进一步聚焦主业,推进地产业务整合,清理退出低
    效无效资产,优化业务布局,为下一步更好发挥上市公司平台资本市场融资功能铺平了道路。一是推进地产板块整合,转让洲祺公司、钦廉公司和五洲房地产公司股权,均已完成股权工商变更登记手续。二是顺利完成五洲天美公司减资退出手续。三是整合利和公司、兴通公司等公司内设机构及定员设置,确保其与公司发展战略紧密结合,提高经营管理效率。
    (三)聚焦美好出行,公路运营服务稳步提升
    聚焦人民对美好交通出行的需要,以迎接“十三五”全国干线公路养护管理评价为契机,推进运营管理现代化,有效提升公路运营管理和服务水平。
    1.确保新收费系统平稳运行。按要求做好实车自测、复测和并网检测三个阶段的测试工作,高质量通过收费系统实车测试验收工作。针对省界收费站并网切换中存在的技术问题,成立技术攻关小组,及时更换省界 ETC门架天线,使省界门架 ETC的交易成功率从 90%提高到 99.5%,车牌识别率从 88.66%提高到 95%,ETC 交易成功率从
    97%提高到 99.5%,提高了通行费清分收入的及时率和准确率。
    2.提高收费站通行效率。在 ETC使用率越来越高的新收费模式下,认真做好“无障碍”收费站创建工作,创造安全畅通的行车环境。一是制定“一站一策”应急保畅方案,认真开展安全保畅演练,人员、设备、应急处置安排等工作准备充分,车辆有序通行,未发生长时间拥堵情况;二是对重点收费站实施 24小时手机实时监控,及时发现和处置可能出现的拥堵问题;三是引入 4G移动支付收费模块,加快通行效率。
    3.提升路容路貌和服务区管理水平。一是以“迎国检”为契机,更新优化沿路设施,提升站容站貌和路容路貌;二是抓科技创新,提高管理工作科技含量,ETC门架监测及预警系统获国家知识产权局实用新型专利证书;高速公路车辆稽核系统广泛使用,确保通行费应收尽收;启用坛百高速智慧交通监测平台,及时研判分流车流,预防拥堵。三是提升服务区品质。以服务区新一轮招商工作为契机,要求承租方加大服务区改造升级投入,完善服务设施,提升服务品质,在 2020年高速公路服务区星级评定中,百色服务区、田东服务区获评五星级服务区,隆安服务区获评四星级服务区。
    (四)推进升级改造,物流园区经营稳中向好
    五洲交通加快物流园区改造升级,积极培育新动能。一是市场配套功能更加完善,为完善服务功能、提升市场竞争力,金桥公司与广西骏亿江南市场开发有限公司合作建设综合批发零售区,已于 5月 18日正式开业运营。二是招商成效显著,成功引进两家大型冷链物流商,冷库使用面积 46517 平方米,使用率增至月均 91%。三是智慧园区项目建设落地,商圈系统、食品安全系统、停车收费系统项目均已上线运行,供应链大屏已于 7月份安装验收完毕。万通物流园升级改造方案已通过评定,目前已局部施工,预计 2021 年完成建设。
    (五)增强内部管控,全面风险防范水平提升
    注重强化内部管理,优化组织结构,突出党建引领作用,强化安全意识,不断提升风险防范管理水平。一是适应收费新模式需要,优化两家下属运营公司内设机构设置,突出公路收费智能化的特点,补充机电养护等专业技术人员。二是理顺金桥公司与金桥物业公司之间的业务关系,将物业公司提级,实行独立运营,开拓新的发展空
    间。三是全面实施五洲交通党建“立心铸魂、强基筑垒、干部培优、文化五洲、文明
    实践”五大工程,将党的建设切实融入企业经营管理全过程,持续抓好基层党组织标
    准化规范化建设,积极开展“交投先锋+ 一线党旗红”抗击疫情活动。四是严格落实安全生产责任制,深入开展安全生产隐患排查治理,加强事故应急管理,修订完善安全生产事故应急救援预案,按要求配备各类应急物资,定期组织演练,2020年度实现了安全生产无事故,安全治理能力持续提升。
    二、报告期内主要经营情况
    2020年公司营业收入总额为 17.23亿元,比上年同期下降 19.77%,其中通行费
    收入为 9.12亿元,同比下降 18.04%,房地产收入 1.78亿元,同比下降 16.63%,物流贸易收入为 5.57 亿元,同比下降 24.11%,其他业务收入为 0.75 亿元,同比下降13.01%。2020年公司利润总额为 6.43亿元,同比下降 33.74%;净利润为 5.61亿元,同比下降 35.08%;归属于母公司所有者的净利润为 5.64亿元,同比下降 35.71%。
    (一) 主营业务分析
    1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表
    单位:元 币种:人民币
    科目 本期数 上年同期数 变动比例(%)
    营业收入 1722894807.58 2147435333.55 -19.77%
    营业成本 1028362184.78 1177580565.91 -12.67%
    销售费用 84140976.13 99929177.87 -15.80%
    管理费用 72454575.70 93488328.20 -22.50%研发费用
    财务费用 167772427.39 259407044.86 -35.32%经营活动产生的现金流量净额
    776929936.95 933389735.57 -16.76%投资活动产生的现金流量净额
    20947595.52 -357630287.73 105.86%筹资活动产生的现金流量净额
    -908911526.40 -804071857.26 -13.04%
    说明:
    营业收入变动原因说明:主要为本期新冠疫情爆发,通行费收入受国家免收通行费政策影响较上年同期减少,贸易业务以及房地产业务等也有所下滑。
    营业成本变动原因说明:主要为本期贸易业务及房地产业务减少所致。
    销售费用和管理费用变动原因说明:主要为本期人员经费减少以及部分资产、待摊费用达到预计使用年限折旧摊销减少所致。
    财务费用变动原因说明:主要为亚洲开发银行美元贷款余额受人民币升值的影响,
    2020年汇兑收益增加导致财务费用减少所致。
    投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要为上年同期支付平宾路资产与岑兴公司股权置换差价款而本期无。
    2. 收入和成本分析
    (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
    单位:元 币种:人民币主营业务分行业情况
    分行业 营业收入 营业成本毛利率
    (%)营业收入比上年增减
    (%)营业成本比上年增减
    (%)毛利率比上年增减(%)
    交通运输业 911952640.86 331501328.99 63.65% -18.04% 16.67% 减少 10.82个百分点
    房地产业 178101684.62 142076820.86 20.23% -16.63% -15.01% 减少 1.52个百分点
    金融业 639300.95 - 100.00% 0.17% 增加 0.00个百分点
    物流贸易 557050619.41 509837804.23 8.48% -24.11% -24.93% 增加 0.99个百分点
    合计 1647744245.84 983415954.08 40.32% -20.05% -13.01% 减少 4.83个百分点主营业务分产品情况
    分产品 营业收入 营业成本毛利率
    (%)营业收入比上营业成本比上毛利率比上年增减(%)
    年增减
    (%)年增减
    (%)
    交通运输业 911952640.86 331501328.99 63.65% -18.04% 16.67% 减少 10.82个百分点
    房地产业 178101684.62 142076820.86 20.23% -16.63% -15.01% 减少 1.52个百分点
    金融业 639300.95 - 100.00% 0.17% 增加 0.00个百分点
    物流贸易 557050619.41 509837804.23 8.48% -24.11% -24.93% 增加 0.99个百分点
    合计 1647744245.84 983415954.08 40.32% -20.05% -13.01% 减少 4.83个百分点主营业务分地区情况
    分地区 营业收入 营业成本毛利率
    (%)营业收入比上年增减
    (%)营业成本比上年增减
    (%)毛利率比上年增减(%)
    广西地区 1647744245.84 983415954.08 40.32% -20.05% -13.01% 减少 4.83个百分点
    主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
    1、交通运输业主要是子公司坛百公司、岑罗公司经营收费公路收取通行费收入。
    2020年新冠疫情爆发,通行费收入受国家免收通行费政策影响,较上年同期下降
    20075万元。
    2、房地产业主要是五洲房地产公司的“五洲·半岛阳光”项目及金桥公司的
    “金桥农产品批发市场”项目实现的房地产收入。2020年房地产收入同比下降16.63%,成本同比下降 15.01%,主要原因是受新冠疫情影响,销售业务下滑所致。
    3、物流贸易业主要是包括万通公司、金桥公司经营物流园区取得的租金收入、停车收入、冷藏装卸收入等,以及金桥公司、兴通公司、万通公司开展的各项贸易业
    务。2020年物流贸易业务因新冠疫情爆发收入同比下降 24.11%,成本同比下降 24.93%。
    4、金融业收入主要是利和公司小贷业务实现的利息收入。
    二、主营业务收入分地区情况说明
    报告期公司在广西地区的主营业务收入主要为坛百公司、岑罗公司经营收费公路收取的通行费收入,五洲房地产公司的“五洲·半岛阳光”项目及金桥公司的“金桥农产品批发市场”项目实现的房地产收入,万通公司、金桥公司、兴通公司的物流园区收入以及贸易收入,利和公司的利息收入。2020年收入减少的主要原因是受新冠疫情冲击,通行费收入、房地产收入以及物流贸易收入均较上年同期下降。
    三、报告期公司无在境外实现的主营业务的收入。
    (2). 产销量情况分析表
    □适用 √不适用
    (3). 成本分析表
    单位:元分行业情况
    分行业 成本构 本期金额 本期占 上年同期金额 上年同 本期金额 情况
    成项目 总成本
    比例(%)期占总成本比
    例(%)较上年同期变动比
    例(%)说明
    交 通 运输业
    折 旧 摊
    销、养护机电等
    331501328.99 33.71% 284137211.13 25.14% 16.67% 主要为本期车流量增加以及取消省界收费站工程转固后折旧成本增加所致。
    房 地 产业开发建设
    成本、土地成本、销售代理费及人工成本等
    142076820.86 14.45% 167171690.91 14.79% -15.01% 主要为本期
    金桥公司、
    五洲房地产公司房地产销售业务减少所致。
    物 流 贸易物流贸易成本
    509837804.23 51.84% 679131466.96 60.08% -24.93% 主要为本期兴通公司贸易业务减少所致。
    合计 983415954.08 100.00% 1130440369.00 100.00% -13.01%分产品情况分产品成本构成项目本期金额本期占总成本比例
    (%)上年同期金额上年同期占总成本
    比例(%)本期金额较上年同期变动比
    例(%)情况说明
    交 通 运输业
    折 旧 摊
    销、养护机电等
    331501328.99 33.71% 284137211.13 25.14% 16.67% 主要为本期车流量增加以及取消省界收费站工程结转固后折旧成本增加所致。
    房 地 产业开发建设
    成本、土地成本、销售代理费及人工成本等
    142076820.86 14.45% 167171690.91 14.79% -15.01% 主要为本期
    金桥公司、
    五洲房地产公司房地产销售业务减少所致。
    物 流 贸易物流贸易成本
    509837804.23 51.84% 679131466.96 60.08% -24.93% 主要为本期兴通公司贸易业务减少所致。
    合计 983415954.08 100.00% 1130440369.00 100.00% -13.01%
    成本分析其他情况说明无
    (4). 主要销售客户及主要供应商情况
    □适用 √不适用
    3. 费用
    √适用 □不适用
    科目 2020年 2019 年 同比增减
    销售费用 84140976.13 99929177.87 -15.80%
    管理费用 72454575.70 93488328.20 -22.50%
    财务费用 167772427.39 259407044.86 -35.32%
    所得税 81600799.69 105672427.32 -22.78%
    说明:本期财务费用较上年同期降幅 35.32%。主要原因为:亚洲开发银行美元贷款余额受人民币升值的影响,2020年汇兑收益增加导致财务费用减少。
    4. 研发投入
    (1). 研发投入情况表
    □适用 √不适用
    (2). 情况说明
    □适用 √不适用
    5. 现金流
    √适用 □不适用
    合并现金流量表中,2020年 1-12月相关财务指标与 2019年 1-12月相比,变动幅度
    超过 30%的项目及其主要原因:
    项 目 2020年 1-12月 2019年 1-12月 变动比例主要变动分析
    收到的税费返还 1861867.76
    -
    不适用 主要是本期子公司凭祥万通公司收到税局享受亏损企业城镇土地使用税和房产税税费减免政策所致。
    客户贷款及垫款净增加额
    -4701378.39 -10220183.83 54.00% 主要是本期子公司利和公司收回贷款金额较上年同期减少所致。
    支付其他与经营活动有关的现金
    100246216.05 229095276.32 -56.24% 主要是本期支付五洲锦绣城代建项目代垫款较上年同期减少所致。
    取得投资收益收到的现金
    25403623.42 259791262.58 -90.22% 主要是本期收到岑兴公司分红款较上年同期减少所致。
    处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额
    18710.00
    -
    不适用 主要是本期处置报废固定资产所致。
    处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
    46341856.64
    -
    不适用 主要是本期转让洲祺公司、钦廉公司、五洲房地产公司股权所致。
    购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金
    50816534.76 96494057.00 -47.34% 主要是本期子公司坛百公
    司、岑罗公司支付深化收费公路制度改革取消高速公路省界收费站项目工程款较上年同期减少所致。
    投资支付的现金
    -
    417187150.77 -100.00% 主要是上年同期支付平宾路资产与岑兴公司股权置换差价款所致。
    支付其他与投资活动有关的现金
    59.78 103740342.54 -100.00% 主要是上年同期子公司五洲房地产公司支付分立税费所致。
    取得借款收到的现金
    555000000.00 1410000000.00 -60.64% 主要为本期公司新增银行借款较上年同期减少所致。
    偿还债务支付的现金
    1131286597.10 1815075340.49 -37.67% 主要为本期偿还到期借款较上年同期减少所致。
    (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明
    □适用 √不适用
    (三) 资产、负债情况分析
    √适用 □不适用
    1. 资产及负债状况
    单位:元项目名称本期期末数本期期末数占总资产的比例
    (%)上期期末数上期期末数占总资产的比例
    (%)本期期末金额较上期期末变
    动比例(%)情况说明
    预付款项
    17413298.50 0.17% 25279753.51 0.23% -31.12% 主要为本期子公司万通公司预付贸易款项较上年同期减少所致。
    其他应收款
    1710483039.57 16.33% 57744700.53 0.53% 2862.15% 主要为本期因转让洲
    祺公司、钦廉公司、
    五洲房地产公司股权事项新增应收款所致。
    存货 339207533.72 3.24% 1975671764.84 18.06% -82.83% 主要为本期因转让洲
    祺公司、钦廉公司、
    五洲房地产公司股权减少存货所致。
    合同资产
    24463108.17 0.23%
    -
    0.00% 主要为本期执行新收入准则重分类科目所致。
    在建工程
    4263921.31 0.04% 180132825.65 1.65% -97.63% 主要为本期子公司坛
    百公司、岑罗公司深化收费公路制度改革取消高速公路省界收费站项目结转所致。
    短期借款
    555000000.00 5.30% 410000000.00 3.75% 35.37% 主要为本期新增银行借款所致。
    应付账款
    50705065.42 0.48% 222759108.54 2.04% -77.24% 主要为本期子公司坛
    百公司、岑罗公司支付深化收费公路制度改革取消高速公路省界收费站项目工程款所致。
    预收款项
    15343950.91 0.15% 191969919.80 1.75% -92.01% 主要为本期执行新收入准则重分类科目所致。
    合同负债
    42201617.72 0.40%
    -
    0.00% 主要为本期执行新收入准则重分类科目所致。
    其他流动负债
    4682435.07 0.04% 544958.33 0.00% 759.23% 主要为本期执行新收入准则重分类科目所致。
    预计负债
    8286382.60 0.08% 14891333.28 0.14% -44.35% 主要为本期子公司万通公司部分诉讼完结预计负债较上年减少所致。
    2. 截至报告期末主要资产受限情况
    √适用 □不适用本公司将坛洛至百色高速公路的收费权和岑溪至筋竹高速公路的收费权质押给银行以取得借款。
    (四) 行业经营性信息分析房地产行业经营性信息分析
    1. 报告期内房地产储备情况
    √适用 □不适用序号持有待开发土地的区域持有待开发土地的面积
    (平方米)
    一级土地整理面积
    (平方
    米)规划计容建
    筑面积(平
    方米)
    是/否涉及合作开发项目合作开发项目涉及
    的面积(平
    方米)合作开发项目的权
    益占比(%)
    1 位于广西崇左市凭祥市南山润通国际住宅小区南面,中国-东盟(凭祥)国际客运站项目用地
    59373.06 0 183471.8 否 0 0
    2 位于广西崇左市凭祥市南山区,中国-东盟自由贸易区凭祥物流园人才小高地配套公寓项目用地
    22734.55 0 57864.24 否 0 0
    3 南宁市兴宁区三塘镇昆仑大道北则(宗地
    号 3703013)
    62551.8 0 0 否 0 0
    4 南宁市兴宁区三塘镇昆仑大道北则(宗地
    号 3703015)
    13326.52 0 0 否 0 0
    5 南宁市兴宁区三塘镇昆仑大道北则(宗地
    号 3703016)
    16645.36 0 0 否 0 0
    2. 报告期内房地产开发投资情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币
    序号
    地区 项目经营业态在建项
    目/新开工项
    目/竣工项目项目用地
    面积(平
    方米)项目规划计容建筑
    面积(平方
    米)总建筑面
    积(平方
    米)在建建筑
    面积(平方
    米)已竣工面
    积(平方
    米)总投资额报告期实际投资额
    1广西百色市
    五
    洲·半岛阳光商品
    房、商铺、酒店。
    在建一
    期 1#、
    2#、9#、
    10#、
    16#楼;
    二期
    12#、
    13#、
    14#、
    15#
    122942.83 308199.07 394920.46 17138.45 17138.45 150000 2066
    五洲·半岛阳光项目已于 2020年内转让。
    3. 报告期内房地产销售和结转情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币序号
    地区 项目 经营业态可供出售面
    积(平方米)
    已售(含已预售)面积
    (平方米)结转面积
    (平方米)结转收入金额报告期末待结转面积
    (平方米)
    1 广西百色市 五洲·半岛阳光
    商品房、商铺
    32327.71 3810.82 34890.02 12897.20 0
    2 广西南宁市兴宁区金桥农产品批发市场
    农产品 26639.5 5674.29 4152.65 3910.85 2226.19
    3 广西南宁市青秀区
    五洲国际项目
    商品房、商铺、地下停车位
    6800.26 571.86 571.86 1002.12 124.19报告期内,公司共计实现销售金额 8532 万元,销售面积 10056.97 平方米,实现结转收入金额 17810.17 万元,结转面积 39614.53平方米,报告期末待结转面积
    2350.38平方米。五洲·半岛阳光项目已于 2020年内转让故报告期末待结转面积为
    0。
    4. 报告期内房地产出租情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币序号
    地区 项目 经营业态出租房地产的建筑面积
    (平方米)出租房地产的租金收入权益比例(%)是否采用公允价值计量模式
    租金收入/房地产公允
    价值(%)
    1 广西南宁 广西金桥国 物流园 156052.04 6545 100 否
    市兴宁区 际农产品批发市场
    2广西南宁市青秀区公司办公场所租赁
    办公 457.81 21.17 100 否
    3广西南宁市青秀区
    五洲国际
    办公、车位
    1185.61 34.68 100 否
    4广西百色市
    五洲·半岛阳光
    办公 2033.25 10.65 100 否
    5广西崇左市凭祥市南山经济开发区
    中国-东盟自由贸易区凭祥物流园
    物流园 98882 767.45 100 否
    5. 报告期内公司财务融资情况
    √适用 □不适用
    单位:万元 币种:人民币
    期末融资总额 整体平均融资成本(%) 利息资本化金额
    538542.68 4.10 872.29
    (五) 投资状况分析
    1、 对外股权投资总体分析
    □适用 √不适用
    (1) 重大的股权投资
    □适用 √不适用
    (2) 重大的非股权投资
    □适用 √不适用
    (3) 以公允价值计量的金融资产
    □适用 √不适用
    (六) 重大资产和股权出售
    √适用 □不适用
    五洲交通第九届董事会第十一次会议及2020年第一次临时股东大会审议通过了公
    司挂牌转让广西洲祺投资有限公司100%股权、挂牌转让钦州钦廉林业投资有限公司
    100%股权的议案,第九届董事会第十五次会议及2020年第二次临时股东大会审议通过了关于挂牌转让广西五洲房地产有限公司100%股权的议案。具体详见公司在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》及上海证券交易所网站(http://www.sse.com.cn)披露的《五洲交通关于挂牌转让广西洲祺投资有限公司100%股权的公告》、《五洲交通关于挂牌转让钦州钦廉林业投资有限公司100%股权的公告》、《五洲交通关于挂牌转让广西洲祺投资有限公司100%股权和钦州钦廉林业投资有限公司100%股权的进展公告》、《五洲交通关于挂牌转让广西五洲房地产有限公司100%股权的公告》、《五
    洲交通关于挂牌转让广西洲祺投资有限公司100%股权和钦州钦廉林业投资有限公司100%股权完成的公告》、《五洲交通关于完成挂牌转让广西五洲房地产有限公司100%股权的公告》、《广西五洲交通股份有限公司关于公开挂牌转让子公司股权的补充公告》。
    上述股权资产由广西地产集团有限公司于 2020年 7月 1日、2020 年 12月 9日摘牌,成交价格分别为 16667.74万元、33.55 万元。公司与地产集团分别签订了《股权转让合同》,洲祺公司、钦廉公司、五洲房地产公司已完成工商变更登记。
    (七) 主要控股参股公司分析
    √适用 □不适用
    1.对公司净利润影响在 10%以上子公司情况
    广西坛百高速公路有限公司,全资子公司。坛百公司为广西区高管中心和公司出资组建的有限责任公司,于2007年7月27日成立。坛百公司成立时注册资本为1000万
    元,2009年9月8日变更为180400万元,其中公司出资 57728 万元,占坛百公司注
    册资本的32%。2010年12月,公司收购广西区高管中心持有坛百公司 68%的股权,收购完成后,公司持有坛百公司100%股权。主要业务:南宁坛洛至百色高速公路的运营、管理、养护和收费;服务区的经营管理;钢材项目贸易等;对金融业的投资及管理,开办小额贷款公司;工程项目管理;机械设备租赁。本期净利润为37287.51万元,占本次合并报表净利润比例为66.44%。
    2.对公司净利润影响在 10%以上子公司基本经营情况
    单位:万元
    公司名称 总资产 较上年增长比例
    (%)
    净资产 较上年增长比例
    (%)
    净利润 较上年增
    长比例(%)广西坛百高速公路有限公司
    409938.94 -6.00% 244347.22 -1.50% 37287.51 -12.92%
    (八) 公司控制的结构化主体情况
    □适用 √不适用
    三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
    (一) 行业格局和趋势
    √适用 □不适用
    目前营业收入主要为公路通行费收入和物流商贸收入,营业利润主要来源于公路收费业务。报告期公司的竞争格局和发展趋势情况如下:
    (1)行业地位及优势
    五洲交通是广西区内唯一一家交通行业上市公司,可以利用融资平台优势,不断
    通过优良资产收购、优良资产置换以及 PPP 等方式,不断增加高速公路资产,做大做强主营业务。公司所辖坛百高速公路是广州至昆明国家高速公路的重要路段,是西南地区通往广西沿海港口及粤港澳地区的出海通道,全长 187.815 公里。公司所辖岑罗高速公路全长 39.574 公里,是广西通往广东最便捷的通道之一。随着广西经济的稳
    步增长,两路段车流量也稳定增长,在广西高速公路中具有比较明显的优势,具有较强竞争力。
    随着中国-东盟经贸合作的加强,“一带一路”宏观战略的实施,广西的区位优势凸显,加之广西的区位特点、民族特征和国家对自治区的宏观发展规划,使广西可以同时享受国家西部大开发政策、沿海沿边开放政策、少数民族区域自治政策、广西北部湾经济区开发开放优惠政策、沿边金融综合改革试验区优惠政策、“一带一路”宏观经济政策,对五洲交通利用“一带一路”战略和东盟自贸区政策,积极发展物流及物流园区业务提供良好的发展机遇。
    五洲交通拥有金桥物流园区和万通物流园区。金桥物流园具有良好的物流区位优势,地理位置优越、交通便捷,拥有仓储、冷库等硬件配套,持续多年的运营管理,形成了多业态综合性的经营格局;万通物流园区打造农产品交易集散中心、农产品加工区等物流业务。
    (2)面临的竞争格局
    ①路网不断完善
    广西加快实施《广西高速公路网规划(2018-2030年)》,值此“十三五”规划收官之际,广西高速公路通车里程突破了 6800 公里。此次规划在原规划的基础上新增路线里程 6600公里,改扩建里程 1400公里,合计新增建设规模 8000 公里,到 2030年广西高速公路总里程将达到 15200公里,形成“1 环 12 横 13纵 25联”的高速公路网,届时“环广西高速公路”也将形成。随着广西高速公路路网的完善,将对公司所辖路段通行车辆造成分流。同时,二级公路的免费通行政策及免费路网的升级,对公司所辖高速公路通行费增长带来一定压力。
    (二) 公司发展战略
    √适用 □不适用
    一是以交通为基础业务,做大做强交通;二是把物流作为重点发展的业务之一,推进物流园区经营向专业化和价值链高端延伸,把金桥物流园打造成为一站式现代化农(副)产品批发和零售结合的商业综合体,把万通物流园打造成为广西面向东盟陆路贸易智慧物流园区,提升整体效益水平;三是以交通和物流主业为依托,适度拓展相关联的供应链金融、贸易,稳健拓展新的发展空间。
    (三) 经营计划
    √适用 □不适用
    2021年,公司将认真贯彻落实中央和自治区“十四五”规划建议、国企改革三年
    行动方案、国务院关于进一步提高上市公司发展质量的意见等重大决策部署精神,紧密围绕我区交通强国试点建设部署,科学编制好公司“十四五”发展规划,发挥上市公司融资功能,提高上市公司发展质量,为“十四五”发展开好局,起好步。
    一是科学编制“十四五”规划,提高上市公司发展质量。贯彻落实上级文件精神,
    结合五洲交通实际,在总结“十三五”规划经验的基础上,科学编制好五洲交通“十
    四五”规划;进一步优化业务布局,聚焦交通和物流主业,发挥上市公司平台融资功能,通过收购、并购等资本运作,做大做强公路和物流主业;进一步完善公司治理体系,提升治理能力,加强市值管理,提高上市公司发展质量。
    二是对标运营管理现代化,提升公路管理和服务水平。对标国内高速公路一流运营企业,推进智慧公路建设,改造提升服务区服务设施和环境,实现经济效益和社会效益双提升。
    三是加快物流园区升级改造,提高盈利水平。坚持不懈做好市场疫情防控工作;
    深化与优质伙伴的合作,加快推进金桥物流园和万通物流园升级改造,利用物联网等先进技术建设智慧物流园区;充分利用大数据技术整合物流园区信息资源,依托物流园拓展供应链金融等增值服务,提升园区经营效益。
    四是加强内部管控,不断提升公司治理效能。深化人力资源市场化薪酬绩效改革,完善激励约束措施,激发全体员工活力;利用信息技术加快各项管理工作信息化,提升内部管控效率。
    五是守好廉洁和安全两条防线,为公司健康可持续发展保驾护航。
    (四) 可能面对的风险
    √适用 □不适用
    结合宏观环境及公司当前业务情况,公司将关注主要风险事项并积极采取有效的应对措施:
    1.行业政策风险
    风险分析:高速公路收费行业属于基础设施行业,主要营业收入来源是车辆通行费收入,国家及地方的相关政策性调整对高速公路交通量及收费总量有所影响,会导致主营业务收入存在一定的不确定性。
    应对措施:公司将密切关注相关政策及行业发展趋势,及时跟踪、研判政策走势,适时制定对应策略和措施,在确保通行能力的前提下,避免收入流失,切实维护利益。
    2.路网竞争风险
    风险分析:高速公路路网的进一步加密完善,导致平行路线和可代替路线不断增加,对公司通行服务费收入增长带来不确定影响;同时高速公路项目周边道路的改造,自身改扩建以及治理超载都会使路网车流量发生变化。
    应对措施:公司将及时了解路网规划及项目建设,提前进行分析、合理预测相关项目对公司现有路段的影响,通过完善交通道路指示标志,扩大宣传推介等引车上路措施,提高服务质量和服务效率,提升所辖路段在路网中的竞争力。
    3.经济周期波动风险
    风险分析:交通基础设施作为我国国民经济发展的一个重要前提,属于国家和地方重点扶持和鼓励发展的基础行业,享有国家及地方的相关优惠政策。但若遇国家产业指导性政策产生重大调整,将会对公司的经营业绩造成一定影响。经济周期波动会在很大程度上影响公司各业务板块的经营情况。公司主要从事的公路运输行业,对经济周期具有一定敏感性,其主要收入来源是通行费,经济周期的波动会直接影响经济活动对运输能力的要求,进而导致公路交通流量及收费总量的变化,同时,经济周期也会影响公司贸易、金融等其他业务。因而宏观经济运行状况的起伏波动使公司业务收入存在一定的不确定性,进而对公司业务、盈利情况和财务状况产生影响。
    应对措施:公司将深入认识经济周期波动的规律,研究制定积极有效的经营发展规划,降低经济波动幅度的影响,保证公司盈利能力的持续稳定增长。
    4.道路管理安全风险
    风险分析:随着车流量的不断增加,道路安全形势日益严峻、管理工作压力愈盛。
    在高速公路运营管理中,安全风险防范责任落实不到位可能会产生重大道路安全事故和服务区安全管理责任事故,继而对公司经营目标的实现产生不利影响,甚至对公司品牌形象造成负面影响。
    应对措施:加强安全生产教育,增强员工安全生产意识,优化责任考核体系,保证责任监督到位、落实到人;加强作业安全监管,确保安全生产设备维护常态化、检
    修流程化,提高安全生产保障能力,从严从实消除营运安全隐患;加强多方协调联动,做好现场作业区布设管理,尽可能减少对交通的影响,确保不留安全风险死角。
    5.市场运营风险
    风险分析:南宁市、凭祥市新建园区市场不断增多,同业竞争更加激烈。南宁市农产品市场领域细分更加精细,一批粮油、果蔬、干杂等中小型市场涌现,客户竞争激烈;凭祥市具有驳接、停车功能的散小型私人物流园增多、竞争对手逐步上规模,竞争进一步加剧;同时,受边贸政策影响,部分水果如百香果、莲雾等品种通关受限,货源减少,电商企业因无货可发选择离场。
    应对措施:密切关注市场动态及边贸政策,结合经营实际情况,科学合理制定物流项目的建设和运营方案,增强物流项目的持续盈利能力。
    四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明
    □适用 √不适用

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